نوشته‌ها

سمت و سوی معاملات در بازار امروز چگونه خواهد بود؟

پیش درآمد بازار۸ آبان

بازار در هفته پیش رشد قابل قبولی را پشت سر گذاشت و وارد کانال ۷۹ هزار واحدی شد که در این بین گروه های سیمان، غذایی، رایانه و فلزاتی ها بیشترین رشد را نصیب سهامداران خود کردند.

در بازارهای جهانی شاهد رشد قیمت فلزات هستیم به طوری که قیمت شمش روی با افزایش ۳۶ دلاری به مرز ۲۴۰۰ دلار رسیده و مس نیز ۴۸۷۴ دلار قیمت گذاری شد. البته قیمت نفت با کاهش ۷۳ سنتی ۴۹٫۶۳ دلار داد و ستد شد. اگر همین روند ادامه پیدا کند در کنار رشد آرام دلار باید کماکان به گروه فلزات و سنگ آهنی ها با یک دید بلند مدت خوشبین بود.

۹ روز کاری تا انتخابات ریاست جمهوری آمریکا باقیمانده است و به نظر می رسد تا آن زمان بازار با احتیاط بیشتری عمل کند و بیشتر حالت انتظار به خود بگیرد.

در هفته پیش گروه سیمان یکه تاز بازار بود و معاملات این گروه نشان از ورود نقدینگی جدید به گروه را می دهد؛ همچنان به این گروه خوشبین هستیم ولی هفته پرچالشی را برای این صنعت پیش بینی می کنیم که احتمال متعادل شدن نمادهای آن وجود دارد.

در این گروه سیمان درود گزارش ۶ ماهه خود را منتشر کرد که شاهد کاهش زیان از ۲۲۱ ریال به ۱۷۸ ریال(۱۹%تعدیل مثبت) هستیم.

گزارش ۶ ماهه حتاید نیز منتشر شد که شرکت سود هر سهم خود را با ۱۵% تعدیل منفی ۴۱۲ ریال اعلام کرد و در شش ماهه ۱۲۹ ریال یعنی ۳۱% بودجه را پوشش داده است.

با توجه به رشد قیمت های جهانی در این هفته انتظار معاملات مثبتی را از گروه فلزات و سنگ آهنی ها داریم و گروه های سیمان، ساختمان و رایانه نیز همچنان می توانند مورد توجه قرار بگیرند و انتظار تحرک خاصی را از گروه های خودرو و پالایشی نداریم.

در معاملات امروز این گروه احتیاط کنید!!

پیش درامد – ۲۰ شهریور

شاخص بورس در هفته‌ای که گذشت با ۴۲۶ واحد افت مواجه شد و به کانال ۷۶ هزار واحدی نزول کرد. این در حالی است که در آخرین روز کاری هفته‌ی گذشته نیز بارشد ۷۳ واحدی همراه بود و به سطح ۷۶،۷۴۲ واحد رسید. در مجموع می توان گفت زیان متوسط بورس از ابتدای سال به بیش از ۴% رسیده است.

در هفته ای که گذشت خودرویی ها به نسبت دیگر گروه ها رشد بهتری را داشتند این در حالی است که رشد آن ها را شاید بتوان به لحاظ تکنیکالی دانست، زیرا اخبار بنیادینی همچنان در این  گروه  وجود ندارد. در اواخر هفته نیز پالایشی ها به واسطه‌ی افزایش قیمت نفت و عدم تایید ایران در خصوص فریز نفتی با اقبال مواجه بودند.

براساس اطلاعیه‌ی کدال پیش بینی ۱۲ ماهه سال جاری شبندر بر اساس عملکرد سه ماهه‌ی ابتدای سال مبلغ ۱۶۰ ریال می باشد.  این در حالی است که سود هر سهم گزارش قبل ( ١۵۰ ریال ) با  ۷% تعدیل مثبت همراه است. همچنین پوشش ۳ ماهه‌ی سال جاری نیز به میزان ۱۲% ( ۱۹ ریال ) می باشد. همچنین وگستر طی شفاف سازی برنامه فروش ۵ ملک واقع در تهران به ارزش پایه ۲۳٫۶ میلیارد تومان را طی گزارشی اعلام کرده است. اولین پیش بینی درآمد هر سهم  شپارس نیز برای سال مالی منتهی به ۱۳۹۶٫۰۶٫۳۱  (حسابرسی نشده)   ۱۸ ریال می باشد که نسبت به گزارش قیل ( ۶۲ ریال زیان ) با ۱۲۹% تعدیل مثبت همراه است.

در پی کاهش شدید سطح ذخیره‌سازی و واردات نفت در آمریکا، قیمت نفت در روز پنجشنبه بیش از چهار درصد افزایش یافت. و هر بشکه نفت خام برنت به ۴۹ دلار رسید. این در حالی است که قیمت نفت برنت و نفت خام آمریکا این هفته حدود ۶ درصد افزایش یافته است. این افزایش قیمت ها پس از آن رخ داده که عربستان و روسیه توافق کرده اند تا برای تثبیت بازار نفت با یکدیگر همکاری کنند. اما در روز گذشته به دلیل به راه افتادن موجی از برداشت سودها، قیمت نفت کاهش یافت. مدیرامور بین الملل شرکت ملی نفت ایران گفته به محض اینکه تولید ایران به سطح قبل از تحریم ها برسد، آماده تصمیم گیری در مورد محدود کردن تولید خواهید بود و این رقم را بالاتر از ۴ میلیون بشکه در روز گفته است. این در حالی است که ایران در گزارشی به اوپک تولید نفت خود در ماه میلادی گذشته را ۳.۶۳ میلیون بشکه در روز اعلام کرده این در حالی است که عربستان از کاهش ۴۰ هزار بشکه ای تولید نفت خود در این ماه خبر داده است.

در حوزه‌ی قراردادهای نفتی شرکت نفتی نیکو وابسته به شرکت ملی نفت ایران و توتال فرانسه به منظور امضای قرارداد سوآپ نفت خام از کشورهای حاشیه دریای خزر به توافق رسیده‌اند. بر این اساس پس از امضای قرارداد صادرات روزانه ۱۶۰ تا ۲۰۰ هزار بشکه نفت خام بین ایران و توتال، پیش بینی می‌شود به زودی اولین قرارداد سوآپ نفت ایران با این شرکت فرانسوی امضا شود.

صبح جمعه  اداره‌ی امار چین داده های تورم مصرف کننده و تولید کننده را منتشر کرد که باعث شد قیمت مس افزایش ۳ درصدی را پشت سر بگذارد. اما در نهایت طی معاملاتی که داشت به رنج منفی قیمتی کشیده شد و با ۳۲ سنت کاهش به ۴۶۳۲ دلار رسید. دیگر فلزات نیز با کاهش مواجه بودند. به نظر می رسد در این شرایط شاهد اقبال به فلزاتی ها نباشیم و احتمال عرضه در این گروه همچنان وجود دارد.

و اما واردات سنگ آهن چین نشان از رشد ۱۸ درصدی داشته است. اما کاهش قیمت فولاد در چند روز اخیر باعث افت قیمت سنگ آهن شده است و احتمال کاهش بیشتر آن نیز وجود دارد مگر در صورت اقبال به فولاد و افزایش تقاضا برای آن.

و اما در حوزه‌ی مسکن و معاملات این گروه نیز با توجه به آمارهای منتشر شده شاهد افزایش ۱۵ درصدی حجم خرید معاملات در ۵ ماهه‌ی ابتدای سال نسبت به سال گذشته بوده ایم. که می تواند روند مثبتی را نشان دهد.

با توجه به اینکه به آخرین روزهای تسویه‌ی اعتباری ها نزدیک می شویم انتظار آن می رود رفته رفته از حجم عرضه ها کاهش یابد. اما ناگفته نماند که در هفته‌ی پیش رو نیز انتظار عرضه همچنان وجود دارد اما از شدت آن کاسته خواهد شد. اما در میان مدت و بلند مدت موارد بنیادینی همچون نهایی شدن و اعمال کاهش نرخ سود بانکی در تمامی بانک ها، ورود شرکت های تعاونی که می تواند باعث ورود نقدینگی به بازار و رونق معاملات شود و همچنبن صندوق های سرمایه گذاری با درآمد ثابت می توانند بازار را با اقبال مواجه کنند.

 

افزایش قیمت نفت و تاثیر آن بر معاملات امروز پالایشی

  • پیش درآمد بازار – ۲۳ مرداد
  • بازار در حالی هفته‌ی اخیر به صعود ۱۷ روزه‌ی خود ادامه می داد که اکثرا گروه هایی که لیدر موقت بازار شده بودند و شاخص را به سمت کانال ۷۹ هزار واحدی سوق دادند تا جایی پیش رفتندکه به منطقه مقاومتی خود نزدیک شدند و در معاملات روز چهارشنبه شاهد اصلاح این گروه ها بودیم. که البته این اصلاح دور از انتظار نبود و انتظار اصلاح آن ها پس از یک رالی پر قدرت وجود داشت. سر دسته‌ی این گروه ها را می توان پالایشی ها و فلزاتی ها دانست. این در حالی است که گروه فلزات با انتشار گزارشات مثبت سه ماهه، رشد قیمت های کامودیتی به واسطه انتشار گزارشات مثبت اقتصادی چین و هم چنین تضعیف ایندکس دلار مورد توجه بودند. معدنی ها نیز در سایه‌ی انتشار گزارشات مطلوب سه ماهه و هم چنین رشد قیمت فولاد که در نهایت منجر به رشد قیمت و تقاضا برای سنگ آهن شده بود خوش درخشیدند. اما در این بین خودرویی ها نتوانستند سهامداران خود را خوشنود کنند و لیدری بازار را به دست گیرند.این در حالی است که در سه ماهه پایانی سال ۹۴ صعود شاخص به واسطه لیدری خودرویی ها بود اما از ابتدای امسال تا کنون با اصلاحاتی که انجام داده اند حتی از جایگاه لیدری موقت نیز فاصله گرفته اند. بانکی ها نیز پس از شروع فصل مجامع و بسته شدن نمادهای بزرگ این گروه همچنان در حالت رکود به سر می برند.
  • در مجموع بازار در روز چهارشنبه در حالی به پایان رسید که عموم گروه ها و نمادها به خصوص پالایشی ها با عرضه هایی که داشتند شاخص را با افت همراه کردند. این در حالی بود که شاخص با کاهش ۱۷۷ واحدی به سطح ۷۸۱۹۰ واحد رسید. برای میان مدت می توان نوسانات شاخص را در محدوده‌ی ۷۷ الی ۸۰ واحدی پیش بینی کرد. ارزش معاملات نیز ۳۰۶ میلیارد تومان بود. اما همچنان می توان به ورود نقدینگی از سمت حقوقی ها به خصوص برخی صندوق های سرمایه گذاری به عنوان عاملی جهت رونق امیدوار بود.
  • داده های رشد تولیدات صنعتی و روند سرمایه گذاری چین که دیروز منتشر شد در ماه جولای کمتر از پیش بینی ها بوده و کاهشی بوده و این عامل باعث شده تا قیمت فلزات روند کاهشی داشته باشند.
  • در حوزه اخبار مربوط به نفت، رئیس‌جمهور ونزوئلا دوباره برنامه طرح فریز نفتی را آغاز کرده است. و قصد دارد با اجرای این طرح، قیمت نفت در بازارهای جهانی به بشکه‌ای ۷۰ دلار برسد. وی نخستین بار با سعودی‌ها صحبت کرده است تا تولید نفت خود را کاهش دهند و قرار است در روزهای آتی با رؤسای جمهوری روسیه، ایران و قطر هم مذاکره کند.
  • قیمت نفت در بازارهای دیروز ناشی از اعلام وزیر نفت عربستان مبنی بر آمادگی همکاری در نشست آتی اوپک به منظور ثبات بازار حدود ۵% افزایش یافت و وارد کانال ۴۷ دلاری شد و در قیمت ۴۷٫۱۴ دلار قرار گرفت. پس از انتشار این بیانیه تحلیلگران سیتی گروپ معتقدند نفت سال بعد به۶۰دلار میرسد گلدمن ساکس نیز معتقد است امسال۴۵دلار و سال بعد به۵۵دلار میرسد.
  • طی ۶ هفته گذشته عرضه نفت ۲۰۰ هزار بشکه در روز افزایش یافته این در حالی است که هرگونه خبر افزایش عرضه، منجر به واکنش بازار نفت و کاهش قیمت آن می شود. در ایران نیز با افزایش روزانه بیش از ۱۲ هزار بشکه میزان تولید ماه جولای به ۳ میلیون و۶۲۸ هزاربشکه رسیده است. اوپک در دو سال گذشته به دلیل کاهش قیمت نفت و ارزان بودن آن، به شدت تولید خود را بالا برده است. در حال حاضر تولید نفت خام اوپک ۳۵ درصد بازار جهانی را تشکیل می‌دهد که در آوریل سال ۲۰۱۴ این میزان ۳۲/۶ درصد بوده است.
  • با تصویب هیات وزیران، نرخ خوراک پالایشگاه و پتروشیمی ها اعم از خصوصی و دولتی بر مبنای ۹۵% متوسط محموله های صادراتی نفت مشابه در یک ماه شمسی است.
  • در پی دریافت مطالبات بانک ها از دولت نیز امید به بهبود شرایط بانکی و خارج شدن معاملات آن ها از رکود وجود دارد. بازار معاملات نیز همچنان جای خالی معاملات نمادهای بزرگ این گروه را که برای برگزاری مجامع همچنان بسته می باشند حس میکند.
  • واتی نیز که در معاملات روز چهارشنبه به دلیل تعدیل درآمد هر سهم بسته شده بود در پی شفاف سازی که شرکت انجام داد با تعدیل مثبت ۱۹ درصدی رو به رو شد و سود هر سهم آن از ۳۵۵   به   ۴۲۴ ریال افزایش یافت که دلیل آن ناشی از شناسایی ۴۰۰میلیارد ریال سود حاصل از فروش سرمایه گذاری ( فروش ۱٫۵% از سهام شیران ) است که در گزارش قبلی ۱۵۸میلیارد ریال بوده است.
  • دیروز به دلیل انتشار گزارشات بانک مرکزی چین ناشی از کاهش وام بانکی، کامودیتی ها با کاهش قیمت مواجه شدند. این در حالی است که قیمت هر تن مس، سرب و روی در قیمت ۴۷۵۳، ۱۸۳۶ و ۲۲۲۹ دلار قرار گرفت.
  • داده های ۴ ماهه گمرک ایران در بخش معدن و صنایع معدنی نیز نشان میدهد که وضعیت صادرات این حوزه با رشد ۳۱% نسبت به سال قبل، وضعیت مناسبی دارد که افزایش قیمت کامودیتی ها نسبت به سال قبل یکی از دلایل این رشد میباشد.
  • پالایشی ها همچنان در منطقه مقاومتی خود معامله می شوند و احتمال عرضه در آن ها وجود دارد اما از طرفی به دلیل افزایش بیش از ۶ درصدی قیمت نفت در دو روز اخیر احتمال اقبال نیز به این گروه در معاملات امروز وجود خواهد داشت. به نظر می رسد پالایشی ها و معدنی ها لیدری امسال بازار را در دست گیرند.

 

رشد کامودیتی ها و بازار مثبتی که پیش رو می باشد

  • بازار دیرز در حالی به اتمام رسید که شاخص کل با رشد ۴۴۲ واحدی به سطح ۷۷۰۸۹ واحد رسید. اما ارزش معاملات به نسبت روز قبل کمتر بود که دلیل عمده آن را می توان در نبود شرکت های بزرگ بورسی دانست.
  • همانطور که قبلا نیز گفته بودیم حجم عرضه ها در گروه خودرویی در معاملات دیروز کاهش یافت و به تعادل نسبی رسیدند. اما رشد بازار به واسطه حضور مؤثر پالایشی ها و فلزاتی ها روی داد.
  • در معاملات دیروز پالایش گاهی ها تمام مورد اقبال بازار بودند. فلزاتی ها نیز به واسطه رشد قیمت های فلزی مورد توجه بودند. توجه به گروه های پالایشی در حالی بود که در جریان معاملات دیروز نفت برنت با کاهش مواجه شد و به سطح ۴۲ دلاری رسید. اکثر کارشناسان کاهش قیمت نفت به زیر ۴۰ دلار را متصور می باشند. اما رشد این روزهای پالایشی گاهی ها را نیز می توان به واسطه تک نرخی شدن ارز دانست که می تواند این گروه از شرکت ها را با اقبال مواجه کند.
  • مدیر کنترل تولید شرکت ملی صنایع پتروشیمی گفته است ظرفیت تولید محصولات پتروشیمی امسال به ۶۵ میلیون تن می‌رسد که بخش مهمی از این افزایش تولید را مجتمع‎های پتروشیمی غرب کشور رقم خواهند زد.
  • بر اساس انتشار گزارشات سه ماهه نیز ذوب آهن موفق شد زیان شرکت را ۳۵۱ ریال کاهش دهد. این سهم که در طی معاملات دیروز مقاومت خود را رد کرد با صف خرید همراه شد. امروز نیز به واسطه انتشار این گزارش با اقبال مواجه خواهد شد.
  • افزایش قیمت فلزات نیز همچنان ادامه دارد به طور که هر تن مس، سرب و روی به ترتیب به ۴۸۸۵، ۱۸۱۴ و ۲۲۶۲ دلار رسیدند.
  • گزارش WorldSteel روز ۳شنبه نشان میدهد که سود فولادسازان چین در ۶ ماه اول ۲۰۱۶ حدود ۴ برابر مدت مشابه سال قبل شده و به ۱٫۶ میلیارد دلار رسیده است. انتظار می رود با سرعت گرفتن حذف ۴۵ میلیون تن فولاد از ظرفیت ۲۰۱۶، این رقم در ادامه سال بهبود یابد. هفته قبل نیز نخست وزیر چین گفته بود که این کشور در نیمه اول فقط به ۳۰% هدف ۲۰۱۶ دست یافته و لازم است در نیمه دوم تسریع شود. کاهش ظرفیت مازاد به معنی کاهش رقابت و افزایش قیمت فولاد تعبیر میشود. و اما خبر خوب برای سنگ آهن ای ناست که دامنه اختلاف بین فولاد و سنگ آهن در ماه جولای ۰٫۷% افزایش یافته و در مقابل دامنه اختلاف قراضه و فولاد ۱۱٫۵% کاهش نشان میدهد. در واقع فولادسازانی که تولید خود را از سنگ آهن انجام میدهند شاهد رشد سودآوری نسبت به تولید از قراضه هستند. و این به معنی رشد تقاضا برای سنگ آهن و فضای بهتر تقویت قیمت برای این کامودیتی می باشد.
  • رئیس جمهور نیز در صحبت ها ی دیروز خود گفته است نرخ تسهیلات به خاطر حضور فعال بانک مرکزی در بازار بین بانکی به ۱۸ درصد کاهش یافته است و نرخ تسهیلات بانکی هم باید به ۱۸ درصد برسد. همچنین تورم  تک رقمی شده و حتما رشد ۵ درصدی اقتصاد را هم شاهد خواهیم بود. بانکها نیز  باید تقویت شوند و برنامه های خوبی در دولت برای تقویت آنها تهیه شده است. که این موارد می تواند برای بورس و شرکت های بانکی خبر خوبی باشد. بعد از ظهر امروز نیز جلسه مشترک مسوولان وزارت اقتصاد و بانک مرکزی در خصوص تفاهم بر سر صورت‌های مالی بانک‌ها تشکیل می‌شود.
  • در پایان معاملات امروز نماد سرمایه گذاری رنا برای افزایش سرمایه ۱۰۰ درصدی بسته می شود تا این شرکت معروف مجمع فوق العاده ساعت ۱۰ یکشنبه ۱۷ مرداد در هتل المپیک را برگزار کند.

 

 

پیش بینی بازار امروز ۴ اردیبهشت و چند نکته مهم

پیش بینی بازار امروز  ۴ اردیبهشت و چند نکته مهم

بازار امروز در حالی آغاز میشود که اولین عامل تاثیر گذار بر بازار قطعا رشد قیمتهای جهانی خواهد بود. پرواز قیمت فلزات اساسی در چند روز گذشته باعث استقبال شدیدی از این نمادها در بازار امروز خواهد شد. افزایش خیره کننده قیمت سنگ آهن به بالای ۷۰ دلا ( و البته کاهش مجدد به ۶۶ دلار)، افزایش قیمت نفت به محدوده ۴۶ دلار، لمس قیمت ۵۰۰۰ دلاری برای مس و افزایش قیمت سرب و روی و رشد قیمت بیلت به بیش از ۴۲۰ دلار، امروز نشاط خاصی به معاملات این گروه خواهد بخشید. البته توجه داشته باشید که روز گذشته قیمت سنگ آهن حدود ۶ درصد کاهش یافت و به محدوده ۶۶ دلار رسید اما هنوز هم میتواند عامل رشد بازار باشد.  کشور چین به شدت از رشد قیمت فلزات و کالاهای جهانی نگران است زیرا باعث افزایش هزینه های تولید در این کشور می شود لذا سعی در کنترل قیمتها دارد. اما کارشناسان معتقدند که رشد قیمتها با شیب ملایم ادامه خواهد داشت. از حدود دو هفته پیش تاکید ویژه ای بر این گروه داشتیم و چندین بازار با بررسی نمودار شاخص این گروه عنوان کردیم که این گروه توانایی رشد ۲۰ درصدی در کوتاه مدت را دارد. در روزهای گذشته سیگنالهای ۴۰ و ۵۰ درصدی نمادهای مهم معدنی و فلزی را بررسی کرده بودیم.

امروز گروه خودرو به اولین حمایت جدی خود در مسیر ریزشی برخورد میکند. خودروییها میتوانند از جو مثبت بازار بهره ببرند و اصلاح خود را کوتاه تر کنند اما در صورت ریزش از محدوده فعلی امکان افت ۲۰ درصد دیگر نیز وجود دارد. بنابراین بسیار محتاطانه با این گروه رفتار کنید.

در گروه بانکی همچنان شاهد حرکت گروه بر روی باند حمایتی هستیم اما برای صعود بیشتر ، این گروه نیازمند تحرکات جدی تر و حمایت بیشتر می باشد. حد ضرر این گروه بسیار پایین است و مناسب افراد بلند مدتی می باشد. در گروه پالایشی اما امکان رشد چند درصدی قیمت وجود دارد اما این گروه در محدوده چند درصد بالاتر از قیمتهای فعلی با مقاومت سنگینی روبروست که افزایش عرضه ها را به دنبال خواهد داشت. رشد مداوم قیمت نفت میتواند این گروه را از این مقاومت عبور دهد در صورت افزایش حجم معاملات و عبور شاخص گروه پالایشی از این محدوده، رشد قابل توجهی در انتظار این نمادها خواهد بود.

اما بازار روی دیگری دارد و آن عرضهه ای گسترده در بازار می باشد که توسط حقوقیها میتواند انجام شود. حقوقیها معمولا در بازار مثبت عرضه های زیادی انجام میدهند و بعد از مدت کوتاهی بازار را به تعادل میرسانند. بنابراین باید این عامل را در نظر داشته باشید و چندان دلخوش به صفهای طولانی نباشید. متناسب با بازار و شرایط آن تصمیم گیری کنید. بررسی شاخص کل نشان میدهد هنوز هم امکان ریزشهای بیشتر در شاخص وجود دارد. الگوی سر و شانه در شاخص دیده می شود که در صورت تایید ممکن است در هفته های آینده شاخص را به سمت ۷۴۰۰۰ واحدی سوق دهد ( البته اگر الگو تایید شود) در صورت تایید این الگو میتوان گفت بازار مثبت چند روز آینده حکم شانه راست این الگو را خواهد داشت. البته بسیار زود است که بخواهیم این الگو را تایید شده بدانیم اما باید به دقت روند شاخص را نیز دنبال کنید.  برای کوتاه مدت وضعیت بازار صعودی است بهتر اسن به دقت وضعیت نمادهای پورتفوی خود را چک کنید و متناسب با شرایط بازار برای آنها تصمیم گیری کنید. رویاپردازی را فراموش کنید و با واقعیات بازار تصمیم گیری کنید.در ادامه به بررسی گروه ها و نمادهای بیشتری خواهیم پرداخت. تحلیل سیگنالها را در سایت دنبال کنید.